Читать онлайн «Финтех». Страница 72

Ускорение открытых инноваций в финтехе

Необходимость в инновациях затрагивает всю цепочку финансовых услуг. Вот знаменитая цитата Джейми Димона (Jamie Dimon), председателя правления JP Morgan Chase: «Силиконовая долина приходит. Существуют сотни стартапов с хорошими идеями и большими деньгами, работающие над созданием альтернатив традиционному банковскому процессу»[203].

Ллойд Бланкфайн (Lloyd Blankfein), председатель правления Goldman Sachs, публично подтвердил, что «партнерства, присоединения и конкуренция будут ключевыми факторами на пути к намеченной цели, вертикаль развивается»[204].

Необходимо партнерство между руководителем инноваций, венчурной корпорацией, техническим директором. Риски и юридическая чистота– основные критерии при поиске и определении параметров сделок, работе с бизнес-единицами, определении параметров успеха, стремлении к разумному риску, тестированию, аналитической работе и сотрудничестве с внешним миром.

Инвестирование постоянно требует планирования и готовности рисковать. Оно также требует терпения и установления определенных границ для минимизации убытков.

Для сфокусированных на финтехе КВК, понимающих силу управления портфелем, таргетирование на ранней стадии, поток высокорисковых сделок, их баланс на последней стадии, поиск источников финансирования с низким риском – шанс на стабильный возврат капитала в будущем.

Спросите любого руководителя отдела инноваций в банке, как измеряются инновации и как это соотносится с другими подразделениями/функциями, и ответы, скорее всего, будут различаться, как и люди, которым задали этот вопрос.

Если вы обратитесь к подразделению КВК, многим из них не хватает ресурсов, и они отчаянно нуждаются в помощи со стороны более опытного инвестора и профессионалов в области инноваций. Устаревающие процессы и меры вряд ли удовлетворят потребности будущего.

Сотрудничество и планирование инноваций и инвестирования жизненно важны. Структура, отношение к материнской компании предприятию, опыт/навыки, подход к управлению портфелем и венчурная философия – важнейшие области для оценки. Решение проблем каждого элемента необходимо, и необходимы ответы на основные вопросы. Это показано в таблице 1.

Более того, роль функции КВК должна действовать как ВК для поддержки инновационной стратегии. Многие утверждают, что такие инструменты, как CVF, могут быть успешны, если находятся за пределами организации под управлением инвестиционного комитета. В этой модели должен достигаться баланс. Мнений много, но решать руководству. Некоторые соображения по учреждению внешнего CVF (при поддержке материнской корпорации) даны в таблице 2.

КВК будет настоящим бизнес-партнером как для внутренних акционеров, так и для компаний, занимающихся портфельными инвестициями. При этом он должен сочетать в себе внутренние навыки инвестирования по лучшим стандартам отрасли для корпоративного венчурного финансирования. Нужно найти баланс между стратегическими и финансовыми выгодами, которые всегда работают для сбалансирования портфельного риска в дискретных инвестициях либо в совместных инвестициях, но никогда не отклоняются от инвестиционных планов и стратегии группы.

Следует учитывать затраты на ведение венчурного бизнеса. Однако бездействие стоит еще дороже. Сейчас идеальное время для развития финтеха, для создания и финансирования новых предприятий корпорациями, которые стремятся стать законодателями в инновационной экосистеме.

Страхование – это огромная отрасль объемом в $4,64 трлн. К тому же движение в пределах финтеха направлено на банковское дело (инвестиции и кредитование) и платежи. Вопросы, задаваемые клиентами из сектора страхования, очень похожи на вопросы банков, т. е. задержки в обслуживании клиентов, непрозрачное ценообразование и сложные продукты. Тренды цифровизации, новые модели дистрибуции и прозрачность, которые породили много финтех-стартапов, также применимы к миру страхования.

Люди меньше склонны страховать самостоятельно. Вместо этого они общаются с агентами. Это широко распространенная форма дистрибуции по модели «агент – брокер», когда роль агента заключается больше в продаже.

Форма цифровых альтернатив, потребности клиента и поведение – это дистрибуция, которая имеет тенденцию изменяться в первую очередь. Успехи в технологии и желание страховщиков быть ближе к потребителям (чтобы получать данные и делиться опытом) начали изменять модель дистрибуции, но появление цифровой дистрибуции изменит ее еще больше. Кроме того, дистрибуция предполагает наибольшие затраты для современных страховщиков. Некоторые страховые компании занялись прямой дистрибуцией, особенно для более простых, одноразовых продуктов вроде страхования путешествий и автомобилей. Однако очень немногие из них пошли ва-банк и занялись прямым страхованием, боясь конкуренции со своими же агентскими сетями. В качестве решения этой классической дилеммы новаторов некоторые из них брендировали свое прямое предложение не иначе, как «измененные ценообразование и продукты», чтобы убедить агентов в том, что на них это отразится несильно. Эти отношения очень похожи на то, как банки чувствуют себя в отношении своих отделений. Агентские сети тоже будут очень сильно нуждаться в нахождении своей добавленной стоимости в дополнение к сбыту.

Одним из самых важных технологических прорывов в дистрибуции стал подъем агрегаторов, веб-сайтов, которые сравнивают цены многочисленных поставщиков страховых услуг. Они наиболее развиты в Великобритании и на других передовых европейских рынках, но некоторые компании начали делать то же самое в США. Компания Google – одна из них. Агрегатор сайтов начал с более простых продуктов типа страхования автомобилей и путешествий. Думая о расширении, они поставили себе задачу найти новые продукты, в которых потребители могли бы быть самостоятельны. Для этого им потребуются либо более простые продукты, требующие меньше данных для написания алгоритма, либо придется найти способ привнести более продвинутый пользовательский опыт, используя данные общего пользования или служебную информацию, которая уже есть у страховщика для помощи клиентам в получении страхования. Другой способ расширения – вертикальный: превратиться в персональных консультантов с большей добавленной стоимостью.

Будущее цифровой дистрибуции не наступит повсеместно в одно и то же время. Прямая дистрибуция заняла лишь малую часть: только 2 и 5 % соответственно для страхования имущества и от несчастных случаев во Франции и Италии и даже еще меньшие доли в Японии, где агентские сети все еще являются основными. В других странах типа Канады, Нидерландов и на развивающихся рынках типа Китая и Чехии есть малые доли рынка в 15–25 %.

Модель дистрибуции также может быть изменена компаниями, оказывающими услуги, где страхование является лишь одним компонентом. Это может принимать многие формы:

• Пример страхования платежей (СП) в придачу к кредитам и закладным в Великобритании. Страховой полис, защищающий своих держателей, в случае если они не могут выплатить кредит или исполнить свои обязательства по закладной.

• Мобильное приложение Trov оказывает услугу, позволяющую вести каталог и отслеживать все принадлежности по текущей стоимости. Эта услуга допускает страхование, будь то автомобиль, дом либо любой иной продукт страхования имущества.

• Monsanto приобрела компанию, работающую с большими объемами данных, The Climate Corporation, которая создала страховой продукт для защиты фермеров от погодного риска на основе индивидуальных данных и данных о погоде в режиме реального времени. Monsanto будет предлагать этот продукт как часть интегрированной сельскохозяйственной системы, которая дает фермерам рекомендации относительно их ферм.

Хотя цифровая дистрибуция быстро завоевывает часть рынка, она пока остается относительно маленькой. Агентские сети, похоже, тоже утвердят у себя цифровые технологии, расширив свою собственную услугу. Зрелость рынка пока не затронула дистрибуцию, так как на нее будут влиять предпочтения потребителей и регуляторная среда. Сочетание страхования с другими услугами – это хорошая идея, и страховые компании пока принимают риски. Тогда это не угроза? В долгосрочной перспективе это может ослабить связи страховщиков со своими клиентами и отнести страховые полисы к биржевым товарам.

Страхование – первый в мире бизнес больших данных. Страховые компании использовали данные для моделирования и расценивания рисков задолго до того, как этот термин вошел в моду. Прошлые убытки страховых компаний и данные андеррайтинга становятся для них одним из наиболее ценных активов.